投資者取得的超過(guò)投資比例的投資收益，在符合條件的居民企業(yè)中，能否享受股息、紅利等股權(quán)投資收益免征企業(yè)所得稅的優(yōu)惠待遇？對(duì)此，我們不能簡(jiǎn)單地回答是或不是，而是要結(jié)合相關(guān)法律法規(guī)和稅收政策進(jìn)行分析判斷。

根據(jù)《企業(yè)所得稅法》及其實(shí)施條例的規(guī)定，居民企業(yè)直接投資于其他居民企業(yè)取得的投資收益(不包括連續(xù)持有居民企業(yè)公開(kāi)發(fā)行上市不足12個(gè)月取得的投資收益)，為企業(yè)所得稅免稅收入。

在稅收征收實(shí)踐中，納稅人在進(jìn)行企業(yè)所得稅匯算清繳時(shí)，應(yīng)按照《符合條件的居民企業(yè)股權(quán)投資收益明細(xì)表》(A107011)第六欄中確定屬于公司的股息、紅利等股權(quán)投資收益的金額欄填寫(xiě)所得。然后轉(zhuǎn)入《收入免稅及加計(jì)扣除明細(xì)表》(A107010)第三行符合條件的居民企業(yè)之間的股息、紅利等股權(quán)投資收入一欄，最后填寫(xiě)A100000《企業(yè)所得稅年度納稅申報(bào)表(A類)》第17行的免稅、收入扣除及加計(jì)扣除一欄進(jìn)行免稅。

投資者超過(guò)投資比例的投資收益能否享受免征企業(yè)所得稅的優(yōu)惠待遇？2015年3月前后有不同的規(guī)定。

《中華人民共和國(guó)國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于發(fā)布〈中華人民共和國(guó)企業(yè)所得稅年度納稅申報(bào)表〉的公告》(2014年版A類)(中華人民共和國(guó)國(guó)家稅務(wù)總局公告2014年第63號(hào))附件2《中華人民共和國(guó)企業(yè)所得稅年度納稅申報(bào)表填報(bào)說(shuō)明》規(guī)定，分紅金額， 納稅人按出資比例計(jì)算的歸屬于公司的獎(jiǎng)金和其他股權(quán)投資收益，應(yīng)在本欄填寫(xiě)。 這一規(guī)定意味著超出投資比例分配的股息、紅利不能享受免稅待遇。

2015年3月，《中華人民共和國(guó)國(guó)家稅務(wù)總局所得稅司關(guān)于企業(yè)所得稅年度納稅申報(bào)表部分填報(bào)維度的通知》(國(guó)稅發(fā)〔2015〕21號(hào))附件《關(guān)于修改企業(yè)所得稅年度納稅申報(bào)表部分填報(bào)維度若干問(wèn)題的意見(jiàn)》第八條更新，香洲在此修改為:填寫(xiě)納稅人按出資比例或其他方法計(jì)算的實(shí)際歸屬于公司的股息、紅利等權(quán)益性投資收益金額。這里提到的其他方法包括不按出資比例分紅(不按持股比例分紅)。同時(shí)需要注意的是，只有實(shí)際歸屬于公司的股息、紅利才能免稅，否則不能享受免稅。

于是，《企業(yè)所得稅優(yōu)惠政策辦理辦法》《企業(yè)所得稅優(yōu)惠政策備案管理目錄(2015年版)》(中華人民共和國(guó)國(guó)家稅務(wù)總局公告2015年第76號(hào))附件1進(jìn)一步規(guī)定了這一問(wèn)題。在符合條件的居民企業(yè)之間申請(qǐng)股息、紅利等股權(quán)投資收益免征企業(yè)所得稅優(yōu)惠備案時(shí)，在納稅人需要提交的主要留存?zhèn)洳橘Y料中，如果企業(yè)獲得了被投資企業(yè)未按股東持股比例分配的股息、紅利，

《公司法》第三十四條規(guī)定，股東應(yīng)當(dāng)按照實(shí)繳出資比例領(lǐng)取股利；公司增資時(shí)，股東有權(quán)按照實(shí)繳出資比例優(yōu)先認(rèn)繳出資。但全體股東一致同意不按出資比例分享紅利或按出資比例優(yōu)先分配出資。第一百六十六條第四款規(guī)定，公司彌補(bǔ)虧損和提取公積金后的稅后利潤(rùn)，由有限責(zé)任公司依照本法第三十四條的規(guī)定分配；股份有限公司應(yīng)當(dāng)按照股東持有的股份比例進(jìn)行分配，但股份有限公司章程規(guī)定不按照持有的股份比例進(jìn)行分配的除外。

上述規(guī)定主要有兩層含義。一是允許公司按出資比例(不按持股比例)分紅；二是強(qiáng)調(diào)前提是全體股東通過(guò)股份有限公司章程。鑒于公司法已明確有限公司不按深圳海外公司注冊(cè)流程分配股份的，必須在公司章程中規(guī)定，有限責(zé)任公司全體股東應(yīng)通過(guò)公司章程約定不按出資比例分紅的重大事項(xiàng)。

因此，對(duì)于已取得股息、紅利等股權(quán)投資收益而未由被投資企業(yè)按照股東持股比例進(jìn)行分配的投資企業(yè)，2015年《中華人民共和國(guó)國(guó)家稅務(wù)總局公告第76號(hào)》特別規(guī)定，在納稅人必須提交備查的主要資料中，必須提供被投資企業(yè)的最新章程，以便稅務(wù)機(jī)關(guān)在后續(xù)管理中核查章程是否有特別約定的特別分配條款。這樣既保證了真正采用這種分配方案的納稅人能夠順利享受這種免稅，又防止了少數(shù)納稅人虛增免稅收入，少繳稅款。

對(duì)于以投資比例以外的其他方法計(jì)算的股息、紅利，超出投資比例分配的股息、紅利是否屬于符合條件的居民企業(yè)之間的股息、紅利等權(quán)益性投資收益，分配方案是否事先經(jīng)全體股東一致同意(在公司章程中約定，報(bào)登記機(jī)關(guān)備案)，股息、紅利是否實(shí)際屬于企業(yè)，應(yīng)作為判斷企業(yè)所得稅能否免征的標(biāo)準(zhǔn)。